AVGO : Upgrade Rating Menjelang Laporan Keuangan Mendorong Harga Saham

EXECUTIVE SUMMARY

• Broadcom melaporkan kinerja Q3 FY2025 dengan pendapatan sebesar US$ 15.95 miliar, tumbuh 22% YoY, sementara non-GAAP EPS mencapai US$ 1.69 dan kembali berada di atas konsensus US$ 1.66. Pertumbuhan terutama ditopang oleh segmen AI yang mencatat pendapatan sekitar US$ 5.2 miliar atau naik 63% YoY, dengan manajemen menargetkan kenaikan ke sekitar US$ 6.2 miliar pada kuartal berikutnya, serta didukung kontribusi stabil dari bisnis software hasil integrasi VMware. 
• Broadcom (AVGO) mendapat sorotan menjelang laporan kuartalan karena ekspektasi kuat atas lonjakan pendapatan AI pada 2026, dengan Goldman Sachs menaikkan target harga saham dari US$ 380 ke US$ 435 per saham dan mempertahankan rekomendasi Buy. Analis menilai fokus investor akan tertuju pada panduan pendapatan AI 2026, kontribusi dari pelanggan besar seperti Google dan OpenAI, serta dinamika margin kotor seiring meningkatnya pengiriman XPU custom. Goldman memproyeksikan pendapatan AI mencapai sekitar US$ 45.4 miliar pada 2026 atau tumbuh sekitar 128% YoY dan berpotensi naik ke US$ 77.3 miliar pada 2027 dengan pertumbuhan sekitar 70% YoY, meski margin dapat tertekan karena biaya produksi chip custom yang lebih tinggi.
• Broadcom memperkenalkan Brocade Gen 8, rangkaian switch Fibre Channel 128G pertama di dunia yang bersifat quantum safe melalui enkripsi 256 bit dan algoritma post quantum untuk meningkatkan keamanan data pusat data berskala besar. Produk utamanya mencakup X8 Director yang mendukung hingga 384 port 128G dan G820 56 port untuk kebutuhan edge, keduanya dirancang untuk latensi sangat rendah dan throughput tinggi. 

EARNINGS  DATA

KEY METRICS

Alvin Timothy Murthi | Financial Expert Ajaib 

Disclaimer: Transaksi US Stocks mengandung risiko dan berpotensi menyebabkan kerugian. Kinerja suatu produk investasi saat ini atau di masa lalu tidak mencerminkan kinerja di masa datang. Informasi yang terkandung dalam tulisan/artikel ini merupakan opini yang disiapkan melalui proses riset pasar dan analisis internal perusahaan. Anda tetap berkewajiban untuk menganalisis setiap produk investasi  untuk memastikan setiap keputusan investasi dan keputusan untuk menjual dan/atau membeli produk investasi adalah berdasarkan pertimbangan dan keputusan anda sendiri. Tulisan/artikel ini bukan merupakan rekomendasi, ajakan, usulan ataupun paksaan untuk melakukan transaksi.  Kami tidak bertanggung jawab terhadap segala bentuk kerugian maupun keuntungan yang timbul dari pengambilan keputusan transaksi.