AMM, atau Automated Market Maker adalah istilah umum yang mendefinisikan algoritma untuk membuat dan mengelola likuiditas. Alih-alih membayar biaya kepada manajer portofolio untuk menyeimbangkan kembali portofolio pengguna, mereka mengumpulkan biaya dari pedagang, yang menyeimbangkan kembali portofolio mereka. Pengguna dapat memperoleh pengembalian dengan menyediakan likuiditas atau sebagai pedagang menukar antara aset apa pun di dalam liquidity pool global. Untuk Balancer, keamanan adalah prioritas utama dan itulah sebabnya protokol ini telah diaudit sepenuhnya sebanyak tiga kali oleh Trail of Bits, ConsenSys, dan OpenZeppelin. Karena tidak adanya kunci admin atau backdoor, Balancer pools tidak dapat diupgrade. Balancer tidak mendukung token yang tidak sesuai dengan standar ERC-20, meskipun token tersebut mungkin digunakan di beberapa pool. Token yang disimpan di Balancer pool tidak dikendalikan oleh Balancer, karena berupa smart-contract.